6月24日热点前瞻：电网设备/电子烟/模拟芯片/先进封装等

（备注：不一定会被市场认可，也有可能会高开低走，需要谨慎）

电网设备

南方电网公司6月22日表示，2024年该公司固定资产投资安排达1730亿元，同比增长235%;规划推进194项能源重点工程建设。

（许继电气、平高电气、中国西电等）

电子烟

美国食品药品监督管理局(FDA)向NJOY公司的四种薄荷味电子烟产品颁发营销允许授权令，其中两款NJOYACE产品为烟弹，与先前授权的电子雾化装置一起使用;另外两款NJOY DAILY产品则是一次性电子烟。

（赢合科技、盈趣科技）

鸿蒙

近日的华为开发者大会上，华为宣布鸿蒙NEXT版本正式面向开发者启动Beta（测试），华为Mate60系列、Mate X5、MatePad Pro13.2英寸等多款设备即日开启升级，未来将有更多设备加入。

（软通动力、常山北明、润和软件等）

模拟芯片

模拟芯片库存拐点已至，芯片原厂携手分销商、汽车Tier1厂商一同控制库存，23Q1以来，模拟芯片公司单季度营收和同比增速均已见底。

（圣邦股份、上海贝岭、博通集成等）

先进封装

①台积电正在研究一种新的先进芯片封装方法，使用矩形基板，而不是传统圆形晶圆，从而在每个晶圆上放置更多的芯片。

②英伟达GB200供不应求，追单日月光、京元电等封测厂。

（通富微电、长电科技、晶方科技等）

海风

①海风高成长性稀缺，预计当前至“十五五”末海风行业装机复合增速20%左右。

②当前估值并不高，较纯正的海风标的24年估值23倍左右，25年估值仅15-17X。

③海外海风产能硬缺口，打开出口确定性。

（中天科技、东方电缆、大金重工、振江股份等）

存储芯片

存储原厂HBM订单2025年预订一空，订单能见度可达2026年一季度。SK海力士、美光2024年HBM提前售罄，2025年订单也接近满载。但HBM排挤太多DRAM产能，势必将推动DDR5价格逐步拉升。

（上海贝岭、万润科技、兆易创新、雅克科技等）

本文仅为个人复盘笔记，内容不构成投资建议。

股市有风险，投资需谨慎！